不少人有这样的疑问：各类理财型保险的收益率太低了，顶多就赶上通胀，买了也没什么意义。
如今市面上提供长期保证收益的增额终身寿险、年金险，年化收益率大概3.5%左右，那么当下通胀水平又是如何呢？这些理财型保险是否值得买呢？
1、当下的通胀水平
2019年国家统计局公布的CPI（居民消费价格指数）增速是2.9%，过去20年CPI的平均增速大概是2.2%的水平。
数据来源：国家统计局
如此看来，理财型保险的年化2.5%~3.5%的收益，扣去2.2%的通胀，实际的“超额收益”所剩无几。
可能有些人说，这种投资有什么意义？
因为CPI并没有把房价、教育、社保外的医疗费用统计在内，所以CPI有所失实。衡量通货膨胀的标准，并不是CPI，而是代表着全社会货币供应量的指标——广义货币M2。
那么，中国的M2增长是怎样的呢？
2020年1月底，中国广义货币M2的总量突破200万亿元，达到202.31万亿，同比增幅为8.4%，而且中国过去40年的M2平均增速，是15%。
也就是说，如果按照M2来计算通货膨胀，在过去40年里，如果要跑赢通货膨胀，年化收益率要超过15%。如果是今年的话，收益率至少要8%才能跑赢通胀。
我们知道，只有少数炒房客和部分股票核心资产的投资收益率才能达到15%，而对于普通投资者而言，想要彻底地“消除”通货膨胀的影响，几乎是一件不可能完成的任务。
当然，大家也不必抱怨一直在开动着的“印钞机”。因为通货膨胀和物价上涨，是一个国家和地区在经济快速增长阶段必然会出现的结果。国家要刺激经济的增长，要让流动的资金更充裕，就必然要向社会供给更多的货币。
虽然我们能明显地感觉到通货膨胀一直在削弱货币的购买力，但不可否认的是，我们的生活水准和收入水平也一样在快速提升。
2、投资环境不好
那么，我们做投资理财，究竟是为了什么？是为了变得更富有，还是为了守卫财富？
我相信，绝大多数的投资者，是不会仅仅满足于“守住财富”的。
所以，很多人都在购买投资产品的时候，最关注的指标就是收益率。不少人就会觉得理财型保险产品的收益率不够高。
但是人们却忽略了这个收益率代表的是单利还是复利，是保证收益还是预期收益，投资有没有违约的风险，是否有灵活变现的能力。
而这些才是最重要的！
为了帮助大家理解，一起来看看几组投资数据：
央行公布的一年期金融机构存款基准利率是1.5%；
中国10年期的长期国债，年化收益率大概在2%~3%；
一些财富公司推出的私募基金，年化回报率通常在8%以上，可能会有违约风险；
如果想要通过投资理财变富，就一定要获得远高于通货膨胀的“超额收益”。
想要获得相对较高的“超额收益”，就一定要承担相应较高的风险。要么是投资违约的风险，要么是投资波动的风险。
在经济下行的当下，债券违约、资产爆雷等各种投资风险将会攀升。由于这些风险的存在，就必然会导致有人赚、有人赔、有人被坑、有人走上天台。
银保监会主席郭树清在第十届陆家嘴论坛上说过：“人民群众要认识到高收益一定意味着高风险，收益率超过6%就要打问号，超过8%就很危险，10%以上就要准备损失全部本金。”
所以，想要通过投资理财变富的愿望是美好的，但是也有不少人在变富之前就已经变得更穷。或者是曾经富过，但却因为对自己投资能力的“迷之自信”而让财富重新归零。
3、正确的资产配置
再次回顾上面提到的几组关键数据：
中国CPI过去20年的年平均增速约2.2%；
中国10年期的长期国债（0风险），年化收益率大概在2%~3%之间；
提供长期保证收益的增额终身寿险、年金险，年化收益率大概在3.5%左右；
中国M2过去40年的年平均增速大概是15%。
可以看到，我国CPI的增速与长期国债的收益率是相近的，都是2~3%的水平。
如果我们把没有任何违约风险的国债收益率看做是“100%能获得的收益率”，把无法避免且长期存在的通货膨胀率看做是“100%要扣除的负收益率”，就会发现，这两个收益率恰好呈现出一正一负相互抵消的状态。
也就是说，在一个100%安全的基础上，“投资收益”看似是给我们带来了额外的投资回报，但实际上仅仅是维持资产应有价值、保持财富购买力不缩水的一种“补贴”。
也就是说，如果我们不承担风险，不去“赌”，投资理财的作用，就仅仅是维持我们的财富处于一种购买力恒定的状态。
讲了这么多，大家可以重新梳理一下投资理财的作用和目的了。
投资理财，一定要保证一部分资金绝对安全，不必花费太多的时间和精力。
对这部份资金，我们要做的，就是利用一类长期、安全、稳定、中性收益的投资，去确保家庭基础底层资产购买力的稳定，使其在未来相当长的时间中不会因为通货膨胀而过分缩水，依然保持一个同等的购买力。
而刚好能跑赢通货膨胀，收益率在3.5%的储蓄型保险，依然具备投资价值，是因为它的安全性高、可以穿越经济周期、能够锁定一个略高于通胀水平收益率。
试问，还有哪一种金融产品，可以确保未来几十年跑赢CPI的通胀呢？
答案是：保险！保险以合同约定的形式，白纸黑字、所见即所得、明明白白的保证给我们“确定的”投资回报。
尤其在当前这个全球降息、利率不断走低的环境下，保险储蓄的收益，其实并不低。
年金险、增额终身寿险，年化率3.5%左右，真香！
如果你想跑赢通货膨胀，找你身边的泛华代理人，让他为你规划一份完善的保障方案吧！
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