基金理财学习

第一小节、基金扫盲

什么是基金？

基金：代表一种委托关系，委托专业机构帮你理财，收益受专业机构的理财能力影响。
基金投资就是投资人的钱拿给专业的职业基金经理去投资赚取收益，自己只需要支付一定比例的手续费给基金公司。

基金适合投资对象：

对于没有时间，没经验的人来说，基金投资可以让专业人士帮我们赚钱，是非常好的理财方式。

基金简单分类：

基金按照风险大小分类为：

货币基金/理财基金 < 债券基金 < 指数基金 < 混合型基金 < 股票型基金

风险和收益一般是正相关的，过去历史数据表明，一般基金平均收益都能在10%~12%之间。

第二小节、 如何选择优质的基金

优质的基金就好比是学霸，所以，基金投资需要有甄别好基金的基础能力，幸好“学霸”是有明确的指标可以选出来的。

• 1、规模达到5亿以上（低于5亿的基金，存在赎回风险）
• 2、成立时间以3~5年为佳，越长久越好
• 3、看过往业绩，可以使用4433法则来衡量

4433法则：

• a）看中长期指标：
  4：最近一年期，在同类排名前1/4
  4：最近两年，三年，在同类排名前1/4
• b）看短期指标：
  3：最近6个月，在同类排名前1/3
  3：最近3个月，在同类排名前1/3

例如，在好买基金网站，就可以很方便利用以上的条件可以帮我们筛选出好的基金：

高级基金筛选-选出我们要的学霸

这样就可以很快的筛选出我们要的“学霸”来了。

第三小节、 最佳买入时间点

现在，你已经学会了如何挑选学霸了，那么现在就来学习什么时候才是最佳买入时间点吧。
这里要分两种情况：

保本理财型
例如货币基金，理财基金，因为他们不跟股票挂钩，是属于低风险低收益的基金理财产品，一般都是很稳定的，不会大起大落，每年收益2%~4%，风险极低，当然收益也不高，适合风险厌恶型的投资，也是属于保本理财投资，所以，任何时候买都可以，也不需要定投策略，想怎么买都行。

收益理财型
这类基金包括：
指数基金，混合型基金，股票型基金，这类型的基金都是跟股票挂钩的；
债券型基金，主要是银行金融债券，公司债券，国家债券；
以上类型基金，都是存在大起大落的情况，所以主要是学习这类型的基金。
幸好的是，买入和卖出时间点都是有明确可衡量的指标的。

划重点：

a) 参考上证指数
1、上证指数低于3000，加倍买；
2、上证指数3000~4000，放心买；
3、上证指数大于4000，谨慎买！

b）参考上证市盈率
1、低于15时候，加倍买；
2、15~20之间，谨慎买；
3、高于20，当心买！

上证指数：
（上海证券综合指数，指数样本是所有在上海证券交易所上市的股票）

市盈率：
（指一个公司要经营多少年，才能赚回投入的本金）
例如：股价10元，每股利润1元，那么市盈率为10/1=10，就是10年才能回本金。
市盈率越低，回本周期越短，风险越小，投资价值越大

第四小节、 如何止盈

现在，你已经学会了如何筛选基金，也学会了如何买基金了，但是，很多人都是赚到了钱，却傻傻的不知道什么时间才是最合适的卖出时机，最后赚到的钱还是还回去了。下面，我就教大家如何止盈，也是通过可量化的指标来操作，这样能确保稳稳的赚钱。如果是理财保本的投资，因为它不会大涨大落，基本上就没有止盈一说了。
这节跟第三节对应，都是针对会受到股票波动影响的基金而言，比如在牛市，操作得当，收益好的话可以有30%的丰厚收益。

1、目标止盈法
就是你自己心中定一个目标，达到目标了就果断卖出。具体的指标可以参考：

指标	目标
上证市盈率大于25	止盈点10%
上证市盈率20~25	止盈点20%
上证市盈率15~20	止盈点30%
上证市盈率小于15	止盈点50%

2、动态止盈法
这个是在方法1基础上实现的，是比较推荐的做法，因为这种方法不会错过在牛市时候基金持续上涨的机会。
具体方法是：
在第一种方法，达到止盈点时候，提高止盈点，比如达到30%了，这个时候分析
如果行情好，提高10%，中途回撤5%，立刻止盈
如果行情仍好，再提高10%，中途回撤5%，立刻止盈
如果行情继续好，又提高10%，中途回撤5%，立刻止盈
...
当然，这个时候很考验一个人的分析能力，这个能力是后续持续学习可以获得的能力。
以上具体百分比数字，也不是固定不变的，动态止盈法是一种思维思想指导，目的就是可以实现可量化的衡量标准，让自己心中有标尺来衡量卖出时间。

3、估值止盈法
查询当前处于低估值，正常估值，还是高估值区间，如果达到了高估值区间，立刻止盈。
查看估值的工具有：
蛋卷基金（雪球旗下）
银行螺丝钉（微信公众号）

其中，最建议的是学会第二种方法就基本上可以获得很稳的收益了。

记住一句话，“吃鱼吃鱼身”，意思是吃鱼，不要贪心想着能吃到鱼头和鱼尾巴，只要能稳稳的吃到鱼身子就可以了。
很多人想着抄底，但是谁知道现在是不是在半山腰呢，可能还没有到谷底，所以不要想着一定要吃到“鱼头”。
也很多人在牛市时候，想着要到山顶，这个时候，可以使用第二止盈法，也切记不要太贪心，出现回撤或者到达了自己设置的止盈点，要果断立刻止盈了，不要贪心想着一定要吃到“鱼尾”。

吃鱼吃鱼身

第五小节、 养老基金

中欧基金公司，华夏基金公司 两家基金公司在养老基金方便优势突出，可以适当选择配置

第六小节、 投资组合

需要搭建一个投资组合，涵盖3~5只基金，用于抵抗地缘风险，也不会错过成长的机会以及全球机会。

基金类型	基金	属性	持有合理比例
大盘基金	上证50，沪深300，红利指数基金	市值大，波动小，抗跌属性强	占比超过50%
中小盘基金	中证500指数基金	市值小，波动大，成长属性强	占比小于20%
海外基金	标普500，纳斯达克100	投资全球优质公司，分散本土市场风险	占比小于30%