证券投资基金分类概述

这里整理两种：

1、根据投资对象分类：股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金等。

股票基金：基金资产80%以上投资于股票；

债券基金：基金资产80%以上投资于债券；

货币市场基金：仅投资于货币市场工具；

混合基金：同时以股票、债券等为投资对象，但比例不符合股票型、债券型的基金；

[if !supportLists]·  [endif]FOF：基金资产80%以上投资于其他基金份额。

2、根据投资目标分类：

[if !supportLists]·  [endif]增长型基金：追求资本增值为基本目标，较少考虑当期收入，主要投资有良好潜力的股票（风险大，收益高）；

[if !supportLists]·  [endif]收入型基金：追求稳定的经常性收入为基本目标，主要投资大盘蓝筹股、公司债、政府债券等稳定收益证券为投资对象（风险小、收益较低）；

[if !supportLists]·  [endif]平衡型基金：既注重资本增值又注重当期收入。

一、股票基金

目标：追求长期资本增值，适合长期投资

股票类型（可作为股票基金标签）：

1、按照规模分类：

[if !supportLists]·  [endif]小盘股票：市值＜5亿元

[if !supportLists]·  [endif]中盘股票：5-20亿元

[if !supportLists]·  [endif]大盘股票：市值＞20亿元

 

2、按照性质分类：

价值型股票：收益稳定、价值被低估、安全性较高（长期投资）；

[if !supportLists]·  [endif]低市盈率股

[if !supportLists]·  [endif]蓝筹股

[if !supportLists]·  [endif]收益型股票

[if !supportLists]·  [endif]防御型股票

[if !supportLists]·  [endif]逆势型股票

成长型股票：收益增长速度快、未来发展潜力大（短线操作）；

[if !supportLists]·  [endif]持续成长型股票：业绩持续稳定增长；

[if !supportLists]·  [endif]趋势增长型股票：波动大、业绩有望加速增长；

[if !supportLists]·  [endif]周期型股票：利润随经济周期波动较大。

3、按基金投资风格分类：

小盘/中盘/大盘+成长/平衡/价值型

4、按行业分类

 

二、债券基金

[if !supportLists]·  [endif]标准债券型基金：不投资股票市场

[if !supportLists]·  [endif]普通债券型基金：主要进行债券投资（＞80%），但也投资于股票市场

 

三、货币市场基金

特点：风险低，流动性好，短期投资

投资对象：货币市场工具，到期日不足一年的短期金融工具

功能拓展：货币的支付功能

 

四、混合基金

分类如下（可作为股票基金标签）

[if !supportLists]·  [endif]偏股型：股票50%-70%，债券20%-40%

[if !supportLists]·  [endif]偏债型：债券50%-70%，股票20%-40%

[if !supportLists]·  [endif]股债平衡型：比例较为均衡，两者比例通常为40%-60%

[if !supportLists]·  [endif]灵活配置型：配置比例根据市场状况进行调整

 

五、保本基金

特点：明确引入保本保障机制，保证到期时可以获得投资本金

（本质上是混合基金）

六、交易型开放式指数基金（ETF）

特点：

1、被动操作的指数基金

2、独特的实物申购、赎回机制

3、实行一级市场二级市场并存的交易制度

（1、2条特性导致了ETF存在套利的操作）

分类：

1、根据跟踪某一标的市场指数不同：

[if !supportLists]·  [endif]股票型ETF —全球指数ETF、综合指数ETF、行业指数ETF、风格指数ETF…

[if !supportLists]·  [endif]债券型ETF

2、复制方法不同：

[if !supportLists]·  [endif]完全复制型ETF：完全复制指数成分股

[if !supportLists]·  [endif]抽样复制型ETF：选取指数中部分有代表性的成分股

ETF联接基金

定义：投资目标ETF不得低于资产净值90%，其余部分投资标的指数成分股与备选成分股（提供了中小投资者申购ETF渠道）

七、QDII基金

特点：可在境内募集资金进行境外证券投资管理

八、分级基金

特点：通过事先约定的风险收益分配，将母基金份额分为预期风险收益不同的子份额，并可将其中部分或全部类别份额上市交易

母基金（基础份额）=A类份额（预期风险收益较低）+B类份额（预期风险收益较高）

 

分类（可作为股票基金标签）：

1、运作方式不同：

[if !supportLists]·  [endif]封闭式分级基金：到期后转为LOF基金进行运作

[if !supportLists]·  [endif]开放式分级基金：长期有效

[if !supportLists]·  [endif] 

2、投资对象不同：

[if !supportLists]·  [endif]股票型分级基金

[if !supportLists]·  [endif]债券型分级基金

[if !supportLists]·  [endif]QDII分级基金