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建立基金组合，为的就是降低投资基金的风险、稳定收益。掌握了建立基金组合的技巧，投资者就不会出现较大的损失，在安全的投资前提下赚取投资利润。要想从基金获利，需要投资者学习一定的基金知识。要做好基金组合首先就要了解基金组合的两个层面。
基金组合的最基本的层面，就是如何将资金配置在股票型、配置型、债券型和货币型基金等大的基金类别上。如果投资的周期够长，投资者可以承受较大的投资风险，那么投资者就可以采取较为激进的投资策略，将大部分的资产投资于股票型基金上，以追求较高的长期收益。如果投资的周期较长，但是投资者能够承受的风险一般，那么投资者就可以采取较为稳健的投资策略，将资产在股票型基金和债券型基金上进行平均的配置，或者直接投资于配置型基金。而如果投资周期较短且投资者不敢冒风险，只是重视保持现有财产的价值，则可采取保守型的投资策略，将多数的资产配置于债券型基金和货币型基金上面。
基金组合的另外一个层面，就是将投向某一类基金的资产，进一步分散在不同的细分类型上，从而降低风险。投资者可以采用区间的形式确定持有各类资产的比例，这样做比将比例固定在一个特定值更为有效。例如，投资者可以将债券型基金的投资比例定为总投资资产的5%～25%，而在这个范围内，根据债券型基金在市场上的具体表现，决定增持还是减持。
在建立基金投资组合的过程中，投资者一定要重视核心组合的建立。核心组合是投资者持有投资组合中，用以实现其投资目的的最主要部分，它是整个投资组合的坚实基础。如果将建立投资组合看成是盖房子，那么建立核心组合则就是打地基。地基是否牢固决定着房子是否稳固，因此，建立核心组合也对投资者的最终投资目标的实现起着决定性的影响。
那么，投资者到底该如何建立基金的核心组合呢？
1、优先考虑业绩稳定的基金
核心基金应该是业绩稳定、长期波动性不大的基金。因此，就要排除那些回报波动非常大的基金，比如那些去年的回报在前几名，而今年的回报却跌到了倒数几名的基金。很多的投资者，特别是风险承受能力较差的投资者，往往在基金业绩不佳的时候就赎回了，因而容易长期持有。而业绩稳定的基金虽然往往不是那些最抢眼的基金，但却能起到组合稳定器的功能，在组合中其他的基金回报大幅下降的时候，可以减少整个投资组合回报的下降幅度。
2、债券基金是中短期投资的理想选择
对于中短期的投资，投资者可以选择债券型基金成为核心的基金组合。投资者应该选择那些持有高信用级别、期限较短的债券的基金。因为信用级别较高的债券风险较小，期限较短的债券波动也小。换言之，选择债券型基金作为核心组合的时候也是挑选那些业绩稳定、波动性小的基金。同时，国内有的债券型基金持有一定的股票或者可转债，从长期看股票和可转债的波动风险会比普通债券大，因此，投资者应当避免选择股票和可转债持有比例较高的债券型基金作为核心组合的成员，而尽量挑选持有债券比例较高的基金。
3、长期投资要敢于选大盘基金
对于长期的投资者，不妨选用大盘的基金作为核心的基金组合。因为大盘基金投资的大多是大盘股票，而大盘股票通常要比小盘股票的波动性更小。在大盘基金中，平衡型基金兼有价值型和成长型的特征，波动也较小，可以作为核心组合的最佳选择。此外，基金经理投资策略比较分散的基金，往往波动性也比较小，比较适合担任核心组合的角色。
对于投资者来说，又该怎么确定核心组合的比例呢？
1、核心组合比例要占优势
核心组合的比例可以占到整个组合的70%～80%，甚至是100%，因人而异，也没有固定的标准，具体需要结合投资者的投资目标和风险承受能力来决定。但是，核心组合最好要占到投资组合的一半以上，因为它是投资者实现投资者目标的主要依据。如果投资者的性格是比较保守的，可以将资金仅仅投在核心组合上，或者说将大部分的资金投在核心组合上。
2、非核心组合不可忽略
与此同时，投资者还要做好核心组合之外的必要补充，也就是要做好非核心组合。非核心组合可以投资在中小盘基金、行业基金或者是投资策略比较集中的基金上。非核心组合通常来说波动比较大，但是却可带来较高的回报。虽然非核心组合并不是投资者投资组合中的必需部分，但可以帮助投资者提升整个组合的整体回报以及增加投资的分散性。
投资者在基金组合的过程中，往往会犯一些错误，从而使自己的基金组合出现问题，难以实现自己的预期收益。因此，在建立基金投资组合的过程中，还要注意避免以下几个问题。
1、没有核心组合
如果投资者持有了许多的基金却不知道为何选择它们，那这些基金组合就可能缺少了核心的组合。在建立投资组合的过程中，投资者应当针对每一项具体的投资目标，选择三至四只业绩较为稳定的基金构成核心组合，其资产应可以占到整个组合的70%～80%。
2、缺乏明确的投资目标
投资应该做到有的放矢，但是往往时间一长，投资者就很容易忽略某项投资存在的目的。股票型基金通常扮演的角色是资本增值，而投资于债券型基金或者货币型基金则往往是为了获得稳定的收益。因而投资者在设定目标时，应该根据不同基金扮演的角色来确定合理的投资收益预期。
第三，强迫储蓄，培养理财习惯。很多朋友原本每个月会有数量不多的资金结余，但是存起来觉得也收不回多少利息，还不如放在身边，结果就在不知不觉中花掉了。如果利用这点钱购买基金，时间长了就会生出一笔不小的收入来。相信这会让很多朋友养成聚沙成塔的好习惯的。2
3、同类的基金选择不当
投资者可以经常检查自己持有的基金的风格，是否持有过多的同类型的基金。投资者可将持有的基金按照风格分类，并科学地确定各种风格的基金的比例。当某一类的基金数目过多时，投资者就应当考虑选择同类业绩排名中较好者，将业绩较差的卖出。
4、非核心投资偏多
虽然核心组合之外的非核心投资可以增加组合的收益，但是同时它们也有较高的风险。如果投资者将资金过多地投资于非核心部分，就会削弱核心组合的投资收益，在不知不觉中就承担了过高的投资风险，从而阻碍了投资目标的实现。
5、费用过高
在建立基金投资组合时，如果备选的两只基金在风格、业绩等方面都十分相似，投资者不妨选择费用较低的基金。因为从长期看，年度运作费率为0.5%的基金和2%的基金在收益上会有非常明显的差别。
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