标准普尔家庭资产配置
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作为刚刚入门的理财小白，虽然有强制储蓄、定投、价值分析、长期持有等等一些理财基本理念，但是在实盘操作中，很难有理想的收益率，或者偶尔一个波段能获得10-20%收益，下一个波段又亏进去了。一年下来，好像综合投资收益率也就是6-7%。
那如何提高自己的投资理财收益率呢？
美国学者Brinson、Hood、Beebower三人1986年在《金融分析家》杂志上发表一篇《组合绩效的决定》文章，文章认为：投资收益的91.5%由资产配置决定。尤其对机构投资者和高净值个人投资者，资产配置的贡献远远大于时机的选择和具体股票的选择。
理财顾问罗元裳老师认为，不同的资产配置方案，收益率可能相差10倍。不懂资产配置，请不要轻易开始理财，一般人掌握了资产配置的简单方法，理财收益率可以提高3-5倍。
我这里分享一下罗元裳的几个重要理念和方法。我相信，分享就是获得。
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懂不懂理财中的资产配置，差距比我们想象中的大很多，很多。
罗元裳老师用了2011年4月-2016年7月这5年的历史的基本数据，比较了不同理财方式下，产生收益率巨大差异。
配置不同，差异巨大
这个不同资产配置收益比较说明：1、单一的资产配置风险最大；2、只要学会最简单的资产配置，收益率就可以大幅度升；3、如果在此基础上能够每两个月做一次比例调整，就能达到平均7%的年化收益率；4、至于要追求更高的收益，中上等基金选择、市场策略的应有，则需要一些专业知识了。
专业就是力量，知识就是财富。放在这个地方是最完美的诠释。
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所有理财的起点，是确定收益目标和风险偏好。就像所有的事业开始，都要确定方向与目标，以终为始。其实，认真找到自己真实的需求，非常、非常、非常重要，用罗元裳老师的话说就是：所有的错误都源于一个不认真的开始。
你到底要多少收益率？到底你能承受多大的风险？这是一个特别重要的问题。
很多理财机构都有设计测试题，测试你属于什么类型的投资者，这大抵能够把你的风格进定性分类。但是，到底你需要多少收益率？能承受多大风险？是一个定量的问题。解决定量的问题，有两种方法：
1、目标测算法，测算你的收益率需求。根据你设定的目标，测算你每年需要的收益率。比如你有50万元理财资金，希望利用5年时间，增长到100万。这就是设计的目标。那么你就可以利用复利计算器，计算每年需要的收益率14.2%。
2、 工资测算法，测算你的风险承受能力。比如你的工资每月一万，有10万存款准备理财。那么当你失业了，什么时候开始焦虑不安？如果你3个月之后开始焦虑不安，那么你的风险承受能力就是3万，就是可以承受本金30%的损失。这就是你的风险承受能力。想清楚你的期望，充分了解自己的风险承受力，是资产配置的基础。
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清楚了自己的需求，那么如何找到资产配置的最优方案呢？就是最优解。最优解可以从两个方向来设计：
一是从收益率方向找的最优解。就是在相同收益率的情况下，潜在风险最小的配置方案；
二是从风险承受方向找。就是在保证风险可控在一定范围情况下，收益率最高的配置方案；
以下是罗元裳老师从1.6亿个案例中，推荐三个典型风格的最优解方案。
三种典型资产配置最优解
追求财务自由的理财者，最关注的理财收益率；投资理财收益率91.5%是由资产配置决定的；资产如何配置，每个人都要找到自己的最优解。这就是我们所有小白理财的最简单逻辑。
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