与周师兄聊天，相谈甚欢。周师兄这几年抓住了好几只十倍股，无论投资逻辑还是人生哲学，都有可圈可点之处。疫情三年，周师兄来澳洲陪女儿，寂寞之余认真的研究了美股和A股，不仅抓住了2020年前后的牛市，还在2022年的熊市之前清仓退出，妥妥的赢家。谈到投资哲学，除了市场大周期的点不能踩错之外（这里主要指美元的放水和加息周期），最重要的是把握住变革中的龙头机会。
特斯拉现在谁都知道是大牛股，但在2020年之前，市场的争议是很大的。尤其是很多大佬，包括巴菲特都认为马斯克是个吹牛大王。但周师兄认真研究了特斯拉，确认这是百年一遇的大机会，特斯拉一定会成为电动车龙头。而且特斯拉的电动车业务只能占到公司估值的25%，本质上特斯拉是一家能源公司（这里就不展开说了）。还有奈飞和Lululemon，一个是观影人群的习惯发生了线下到线上的转变，另一个是女性在休闲服装和职业装之间找到的第三种定位。A股市场的酒鬼酒，也是周师兄的十倍股。这一波白酒的上涨潮，周师兄没有选择茅台，而是选择了经营不佳但是刚被国企收购的酒鬼。白酒行业是毛利超过90%的暴利行业，只要经营得当，市值千亿基本是标配。当时的酒鬼市值不到百亿，而且有大国企操盘，典型的困境反转。
总结周师兄的选股，基本都是大变革中的大机会。汽车电动化的龙头特斯拉、观影从线下到线上的奈飞、女性休闲服饰升级中的Lululemon，还有白酒大机会中的困境反转。周师兄谈到投资有一句名言，叫：“知行合一，愿赌服输”。说白了，其实就是要建立自己的投资逻辑（独立思考并建立投资逻辑是一件漫长但是非做不可的事），然后完全遵照自己的投资逻辑去买卖股票，不要犹豫也不要后悔。市场总是变化的，选错了也要认输退出。另外就是错过了或者卖早了也不要心态失衡，因为平常心在投资中至关重要。当今是变革的时代，大的比如能源变革（传统能源向清洁能源转变）、人工智能（包括自动驾驶和chatGpt、机器视觉、VIAI等等一系列）；医药方面就更多了，各个细分领域都有机会。除了这些大的变革，还有很多小变革出现在生活的方方面面，尤其是在消费领域 。健身行为的线上化、饮料行业的创新、服装行业的户外风格、餐饮行业的娱乐化等等都是机会。大的变革要看国家和全球竞争的导向，这个通过新闻媒体和实地考察会有很多直观的感受，相对比较容易看到。但是这里面的机会也更难抓住，因为大机会大家都看得到，估值很难便宜。对于消费行业的变革，要多和年轻人接触，看他们玩什么穿什么吃什么，年轻人的共同喜爱就是行业发展的趋势，这里面的机会更多也有可能找到便宜货。千万不要固步自封，对新生事物嗤之以鼻，任何变革刚出现的时候都不被市场看好，这时候一定要有敏感性，也要勇于去学习新东西。
最后，周师兄的成功也源于自己对公司缜密的研究，这个功夫是省不了的。总之，首先要建立自己独立思考得出的投资逻辑（这个逻辑有时候也是做人的逻辑）。然后，在自己熟悉或者感兴趣的行业，关注年轻人的潮流和行业变革的动态，把握变革中新出现的机会。再配合缜密的研究和美元放水周期，每隔三五年把握一次十倍股的大机会还是现实的。
网友评论