安全却不保证的理财险

安全却不保证的理财险

安全：如果不是购买了投连险的话，起码保险理财产品是保底的。

不保证：通常销售人员给您看到的演示收益都是中档甚至是高档。尤其以香港分红保险更甚（今日暂且不展开细说）

但实际上拿到手的收益远远不如买的时候看到的那么美观。

如果想不被坑，那就还是来看看分红险的前世今生吧！

01

分红险出生——出师不利

早期保险不成熟，为了生存，在90年代中国大通胀期，跟银行抢饭吃，制定了接近银行利率10%的产品预订利率。（客户回报率）

从此，保险自制的一个炸弹就在慢慢蓄能。

为何？

因为，银行是一年期有款利率。

而保险是终身固定利率。

可想而知，当年就成立的公司，卖过高利率的保险公司便背上了巨额的利差损。

这里面，最多的当属：国寿、平安、太平洋

随便百度，就可知道平安800亿利益损的事。

从预定利率图的变化来看，可知，这利率的变化是徒然性的，打了保险公司一个措手不及。可怜悲催的便是保险公司了。又不能像现在的理财公司、pzp公司动不动就跑路走人

一边是天大的亏损。

一边是预定利率跳楼到2.5%，产品泄销。

那怎么办？

时代的弄潮儿开始救济市场了——投资型保险三兄弟：投连险、分红险、万能险。

02

分红险变身——名字相同，保障不同

分红险从当初的固定利率，摇身一变，变成了非固定利率。

其中，以国寿的“干禧理财”为代表。这时候的分红险，是指：保险公司在每个会计年度结束后，将上一年度该类分红险的可分配盈余，按一定的比例，以现金红利或增值红利的方式，分配给客户。

宣传上，不光有死亡和疾病保障，还能每年坐收保险公司的每年分红。

更有甚者说：买分红险就是买原始股！

只是：吹过的牛皮总有一天会破的。

这款五年期的分红险兑付期时，购买者拿到的利息甚至少于同期的银行存款利息——也就是说还不如存银行。

03

投连险——亏你没商量，舍我其谁

1997年，眉头紧皱的马明哲见到了海外得总精算师利伯祥，于是诞生了搅屎棍般的产品投资连结险。

这款保险的精髓在于兼顾保险和投资，不仅可以迎合中国投资者既要保障又要赚钱的心思，而且其中的风险完全由客户自己承担，保险公司一点风险都没有躺着就可以赚钱。

这款代表作为：平安世纪理财投资连结险。

市场宣传：回报率达20%，等收益过大，风险不提。

正巧碰上股市正牛，产品便如过山车般，越是山顶，销量越好。

可一旦下破呢？2001年，股市下跌，上证指数半年狂跌25.79%，投连险便把客户的本都亏没了。随之出现了汹涌的“退保风”，还影响了平安的招牌。

此后，投连险便很少见了。

但我在前几个月帮客户整理保单的时候，仍然发现了友邦的投连险。

我还是建议，远离投连险，保护好财产！

04

分红险的真面目——借卵产子

如今分红险仍占据市场半壁江山，这是为何?

先来看保费

保费=保障成本+保险公司的运营费用+投资的钱

而保险公司赚钱赚的是死差、费差、利差

保费中不管你买的是什么保险，保障成本和运营成本都是被消费掉的。也就是说，客户拿到的返本、分红、付息，是保险公司拿客户的钱去投资，然后把收益再分给客户。

由于保监会的存在，保险公司的投资项目不可能风险太高，也就意味着，保险公司的分红险其实很难有高利益分。

听理论难懂，看实例就清晰了。

看、同保额的两款产品，分红险是非非分红险的1.8倍

所以，天上不会掉馅饼，保险公司给你的不过是你自己的卵产子而已，而本金并不会还给你。

你，清楚了吗？

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