2019-08-09

抓顶抄底死得快？不。用对了，抓住一次，一年的利润就回来了。

本文转自交易者日记，作者：天涯，未经授权不得转载

接触交易后，市面上的绝大部分书籍和“真理”都告诉我，抓顶抄底死得快，顺势交易是王道。经过一段时间的思考和研究，我发现“抓顶抄底”这种交易方式，从另一个角度看待，也能给我带来不错的收益，这篇文章就跟大家做一个简单的分享。

“抓顶抄底”这种交易都是使用的左侧交易的模式，这种模式主要特点就是在价格抵达或者即将抵达某个所谓的重要支撑或压力区域时就直接入场，而不会等待价格转向，它从来不考虑市场的趋势问题，而是以“势、位、态”三者中的位置为最主要的参考依据。

这种逆向交易的优势在于入场后会有比较小的止损，以及如果能够抓住趋势的反转，会有非常大的一波利润。缺点在于出场点的判断非常难，很容易将趋势的回调错认为是趋势的反转，而出现利润大幅回吐之后止损出场的结局。从它的优缺点，我发现这种交易其实是非常适合小资金进行交易的。

我们在做顺势交易的时候很容易出现有效止损过大的情况，而等待回调入场又很容易出现回调点判断错误，止损无效的尴尬场面，而这种逆向交易就能够一定程度上规避这些问题。

为什么绝大部分人都会认为这种逆向交易死得快呢？因为这种交易很容易导致两种情况：死扛单，不止损；连续止损或利润回吐后心态爆炸，导致账户爆炸。这两种情况也是在做交易的时候最应该去控制的，所以我认为有一个多人交易讨论是非常重要的，无论是风控人员还是资管人员都能够帮助交易员规避这种风险，提升执行力，如果个人交易，必须具备很强执行力和交易策略配合。

回到逆向交易，我一般在这种交易中会使用MACD进行辅助判断，也是大家使用最多的背离。而MACD的背离一共有四种，在交易中我都会结合去使用。

1.顶背离

2019-08-09

这种模式是盘面上最为常见的，顶背离和底背离也是我交易中接触比较多的模式。价格创了新高而MACD未创新高，形成指标和价格的背离，说明上涨动力不足。这里需要注意的是，上涨动力不足不意味着反转，这是交易中最需要重视的地方，很多时候可能出现横盘调整后继续冲高。

2、底背离

2019-08-09

这种底背离和顶背离是相反的，这里就不做过多的说明。

3.中部底背离

2019-08-09

这种背离模式交易书籍中讲解的比较少，但在盘面上出现的概率不低，并且效果很好。在这一波上涨趋势中，回调的MACD低于上一波低点的MACD，说明这一波回调的能量比较大，也比较到位，后续很容易出现大幅上涨。而在MACD的表现中我们也能看到，回调的低点高于上一波的低点，但它的MACD能量柱却要低于上一波的低点，形成一种背离的情况。

其实后续这两种交易模式有些类似于顺势交易，就是在上涨中回调做多，下跌中反弹做空，而利用MACD能更好地寻找到入场机会。

4.中部顶背离

与上一种模式是相反的，就不做过多描述。

这四种MACD与价格的变化都能够给我们带来入场的机会，而MACD的变化也可以告诉我们盘面上重要的支撑阻力区域。比如MACD围绕0轴来回上下翻转的区域，是一个重要的支撑阻力区域，价格再次试探可以直接入场做反向交易，这也是一种“逆向交易”的方式。有了MACD指标给出的背离信号以及重要区域，我们可以结合左侧交易找到合适的入场机会，而不是盲目的抓顶或抄底。

盘面的方向是未来能否盈利的关键，不论方向判断如何，起码在一段时间内，价格是按照你判断的方向展开的，这才会有空间，有空间才会有利润。我所说的逆向交易并不是看到涨就做空，看到跌就做多，而是在一个可控可猜想的大概率范围内，去寻找价格反转或者调整的时机，从而获得利润。

逆向交易中最主要的部分在于出场，不要入场后价格反向波动便认为价格要反转了，背离之后还有背离，甚至有可能多次背离。背离信号给出的只是价格暂时的停滞，并不以为着趋势的反转，很多时候都只是价格暂时的回调，回调中我们也会有盈利的空间，这就可以确定我们出场的方式。

首先需要确定价格是停滞还是反转。结合多种工具确定趋势反转，以及多周期共振的变化，会有更好的效果，这里不做过多的说明。如果确定价格是回调，那么在短期的支撑阻力区域要及时获利了结，因为逆向交易的仓位都不会很轻，止损会比较小，所以有时小幅的回调也会带来不错的利润。而如果确定为价格的反转，就要坚定拿住仓位，抓住一次，一年的利润就回来了。