我们都生活在阴沟里，但其中依然有人在仰望星空 。 ---王尔德 《自深深处》
现金贷的资金来源主要包括自有资金、银行信托等机构、ABS以及大量P2P的资金。过去两年里由现金贷所创造的爆发式增长奇迹，就此划上休止符。其实，所有现金贷参与者一直都知道终会有这样一个时刻——政策落地。
前段时间趣店舆论风波则加速了这个过程，或者可以说是加速起点。现金贷行业就此深陷史无前例的舆论危机中，行业监管也呼之欲出。短短一个月的时间，现金贷行业就被资本市场所抛弃，瞬间就能感受到资本的冷酷。
在监管趋严的形势下，银行已准备离场，尾随其后，信托机构也准备撤离，而作为现金贷的另一大主力军P2P们开始与现金贷有些疏离。虽然行业暂时还未出现“抽贷”现象，但资金方普遍态度是，消化存量，不再新增。大部分业内人士称，银行等传统金融机构还在等，等到消费信贷模式彻底落地，风控完全成熟。尽管消费信贷的风控日渐成熟，但还没有“跑完一个经济周期”，未得到完全验证。
这一轮大的资金荒产生的直接原因，就是监管。前段时间，央行金融市场司司长纪志宏在公开场合提到，现金贷规模扩张迅猛，发展有待规范。现在，现金贷”整治的靴子终于落地了！
12月1日晚，互联网金融风险专项整治工作领导小组办公室和P2P网贷风险专项整治工作领导小组办公室联合印发了《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》，其核心内容之一是为相关机构开展“现金贷”业务设定了六条原则。这些原则涉及开展现金贷业务的资质、借款人综合资金成本、金融消费者权益、催收方式等等。
目前，现金贷行业洗牌已是必然，不少业内人士担忧现金贷累积的行业风险或引发互联网金融行业一定的系统性风险。中国人民银行参事盛松成公开表示，新设立的国务院金融稳定发展委员会，其重要的一项职责就是要加强互联网金融监管，“整治办对‘现金贷’问题下发了特急文件，由此可见规范互联网金融业态，维护消费者切身利益的迫切性和重要意义。”
在此前的趣店舆论风波中，箭头直指资金方。此后整个消费信贷都陷入史无前例的资金荒中，但是资本的天性就是流动的，追逐利润的。在监管日渐严厉的当前， 国内消费信贷ABS开始火热。花呗ABS在上交所挂牌，优先级利率低至3.6%；小米金融在今年5月22日，小米贷款30亿储架式ABS在上交所获批。
数据显示，截至2017年9月底，消费金融ABS产品年度新增总发行规模，高达2228.33亿元。尽管看起来一片繁荣，但消费信贷公司想发行ABS，依然困难重重。其原因在于，消费信贷的资产，无抵押，风险高，且没有经过经济周期的验证。目前的行业现状是，不是给资产包直接定价，而是看你的主体信用如何，所以ABS还是主体信用好的大公司的游戏。
在系列政策影响下，现金贷行业正迎来深度的洗牌和变化，不少平台停贷、逾期率暴涨。目前，综合利率36%红线不得突破已是定局，而放贷牌照也是硬性门槛。不仅广州和北京的互金协会发布了通知要求，11月24日，中国互联网金融协会也发布消息称，通过互联网为个人提供小额现金贷款服务的机构，凡是不具备放贷资质的，应立即停止非法放贷；具备合法放贷资质的，应主动加强自律，合理定价，确保息费定价符合国家相关法律法规要求。
北京金融监管部门的态度是，凡是P2P平台，如果有违规的业务就不让备案，违规业务当然包括违规现金贷业务，具体包括不具备放贷资质的、暴利催收、高息等。目前，P2P备案正推进到关键时期，不少网贷为了备案，放弃了现金贷业务。
还有一些公司，开始彻底往“助贷”转型——只给传统金融机构提供获客和风控服务，自身完全不碰钱。钱从资金端账户直接到个人账户，现金贷平台只收服务费。金融科技和传统金融的关系，如果彼此合作，减少竞争，互相补充，可能会走得更顺利一些。
不是每个人都会仰望星空，也不是星空有多美好，但是一定要知道我们从哪里来、在哪里、要去哪里。这次资金荒的来袭，也说明现金贷行业在飞速发展。现金贷行业的深度洗牌和变化，不仅净化了良莠不齐的行业生态，而且维护了消费者的切身利益，所有的一切变化都在潜移默化地促进整个金融体系的运转和前进。
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