老习惯，先说结论：

选一支好基，坚持定投，一定可以赚钱。

附：其中一只指数基金的收益率

一、什么是指数基金

子逸指数基金定投：「指数基金」普通人投资的最佳选择

在指数基金，普通人投资的最佳选择中，已经有了详细的解答，不过这里我还是有必要再说明一下，什么是指数基金：

为方便你理解，我给你作一个类比：

现在很多音乐APP上有人精心整理的“系列歌单”：

华语经典TOP300，会按这个标准选取排名靠前的300首最具好评的经典歌曲；

华语新秀TOP500，会按这个标准选取排名靠前的500首华语最新歌曲等等。

而股票指数，就类似这样一份歌单，按照一种选股规则/标准，选取最具代表性的一组股票，通过专业人士的计算，最终会得到相应的指数。

目前国内A股有2大交易所，分别是：上海证券交易所和深圳证券交易所，简称沪市和深市，而沪深300指数就类似于华语经典TOP300，中证500指数则类似于华语新秀TOP500。

二、指数基金的由来

大家都听过股神巴菲特，但在基金领域，美国共同基金公司领航投资（英语：The Vanguard Group）创办者约翰·博格尔同样声名显赫。

他是世界第二大基金管理公司先锋基金创始人，人称“指数基金教父”。 世界上第一只指数基金，就是先锋集团在1967年发行的。世界上第一只指数基金出现的时候，业内几乎没有人看好它。

在当时，无论是基金管理人、投人都只关心基金公司高薪聘请基金经理、花大笔的经费宣传那些业绩回报好的基金。

但约翰·博格尔认为高人力、高物力成本的主动基金，反而会拉低投资者的收益。同时，约翰·博格尔曾统计过一组数据：

从1945 年年底到1975 年年中，标普500指数（较好地反映了美国股市整体情况的代表性指数）的年平均回报率是11.3%，股票基金的年平均回报是9.7%，简单的指数甚至比主动管理的基金每年多赚1.6%。在2015 年夏天，随着先锋 500 指数基金 40 周年纪念日的临近，博格尔决定再次做一次对比。

令人惊喜的是，这一次的结果几乎和 40 年前一模一样。指数基金每年跑赢股票基金的幅度和之前完全相同：1.6%。标普 500 指数的年平均回报是11.2%，大盘股基金是9.6%，30 年复合计算，标普 500 指数基金累计多赚946%。

因此，长期投资最主要的是赚社会财富不断增加的钱，而这件事并不以单个基金经理的意志为转移。

同时，约翰·博格尔在成立先锋集团后，不遗余力推广指数基金。最终，他与他领导的先锋集团改变了美国传统基金行业，不仅使得基金行业的平均管理费从1.5%降低到0.1%，而且也让指数基金成为越来越多人的投资选择。

现如今，在美国市场上，指数基金占全部股票基金的比重达到三分之一，仅仅是先锋集团管理的基金规模便超过4万亿美元，而且还在加速扩张。

就连股神巴菲特，也曾多次向大众推荐指数基金。他曾说：

如果我和芒格只有30岁，只有一份稳定的工作，我想我们会把所有的钱都投到像约翰·博格尔管理的先锋500指数基金那样的低成本费率基金上。

三、指数基金的优点

1、“长生不老”

“优胜劣汰”是大自然的普适规则；对于一家公司来说，自然也有自己的生命周期。典型如中国的中小企业，平均寿命只有3年左右。假如你重点投资的某家公司，因为经营不善出现倒闭危机，这通常也会给你带来巨额损失。

而投资指数基金，则不用太担心，因为指数会定期按照自己的规则，重新筛选，确保筛选股票的种类、数量、比例都要尽可能和这个指数一致。

2、成本低廉

指数基金，其实是在抄“指数”的规则，相比于主动型基金，在成本消耗上自然少得多。因此，指数基金的费率，在同类型基金中也是相对较低的。

图片来源：Choice，选取了一定数量费率的中位数

3、简单透明

指数基金，最后一个的优势，在于它简单透明。

指数基金，是一种被动的投资工具。它就是跟踪对应的指数，每个投资品投资多少比例，也是非常明确的。

4、买指数就是买国运

股神巴菲特也提到过，买指数基金就是买国运。只要相信国家能继续发展，指数基金就能长期上涨，我们就能分享国家经济增长的收益。

四、定投指数基金1年、5年、10年有区别

首先，我想和你分享一个很有意思的统计数据：

《漫步华尔街》的作者，马尔基尔，统计了1926年到21世纪初，如果买了一个由品种丰富的股票构成的投资组合，就类似于买了像标普500这样的综合性股票指数，会发生什么。如果你持有这个组合不同时长，你的投资会有巨大差异。

马尔基尔帮我们做了测算，并把结果画成了一张柱形图。你可以在音频下方的讲义区找到这张图：

*黑色圆点代表各时间段的平均年回报率

从上面图中，我可以可以看到：

1、如果你的钱只能投资1年，到底能不能赚钱，就是一个挺看运气的事了

如果遇到行情好，那不用一年，你也可以赚到可观的收益，比如你定投的时间正好的底部，没过多久就遇到一次大牛市，但这样的运气不是每个人都遇得到。

2、如果坚持定投5年，情况就大不一样了

图上这个柱子一下子就短了不少，尤其是负收益的部分已经非常短了。

最差的情况下，你的年化投资收益也只有负的2.36%。相比投资1年最多亏损近30%的情况，显然要稳健不少。也就是说，你赚钱的概率，也在大大提高。

3、坚持持有10年，收益全部都是正数

换句话说，即使最差的情况，你非常不幸在某个大牛市买入，不幸“买在山顶上”，但你如果能够持有10年，也一定能够赚钱。

如果投资时间再延长，到15年、20年甚至25年，你会看到图片中的柱子不仅继续越来越短，而且越来越靠近黑色圆点，也就是平均收益水平。

看到这里，正符合上面一开始所说的结论：定投指数基金，一定能够赚钱！

当然，你也会有一个疑问，要坚持10年才能百分之百的赚钱，这么长的时间又有几个人可以坚持下来呢？这是一个好问题，不妨接着往下看：

五、想要靠基金赚钱，你需要做好什么准备？

子逸指数基金定投：关于基金投资，80%的人观念都错了​zhuanlan.zhihu.com

在这篇文章中，有详细提到过：

1、买对资产才能更好地钱生钱，而且从长期来看，我们必须要配置一定的股票类投资，才能做到财富不缩水。

2、避免追涨杀跌；

3、长期坚持投资；

4、学习，一定要不断的学习。

人最快的成长路径，就是付费找比你厉害的人学习。

六、怎么选择一只好基

可以在晨网网里面进行筛选，具体筛选方式如下：

第一步：

打开晨星网：http://cn2.morningstar.com/quickrank/default.aspx

第二步：

找到“基金工具” - “基金筛选器”

第三步：

筛选符合你要求的基金，通常可以勾选如下选项：

第四步：

查看筛选结果，结果如下：

第五步：

找到自己喜欢的指数基金，查看详情，以“110003 - 易方达上证50指数A”为例，重点关注：

1、基金成立时间：

通常基金成立时间相对来说，久一点比较好

2、基金规模

如果一个指数基金规模较小，它清盘的概率就比较大。

需要说明的是，基金清盘并不是说我们的投资血本无归了，而是按照某一个基金净值强制赎回，导致我们的投资中断。如果基金规模太小，那么基金公司运作这个基金可能就是亏本的，基金公司就有可能停止这个基金的运作。

所以一般挑选指数基金的时候，会避开规模较小的指数基金，最好规模在1亿以上再考虑。

3、关注申购费率

通常费率越低越好，我比较喜欢使用天天基金的app在场外买指数基金，在费率在有一定优势，费率越低，对提升我们的收益也是有一定帮助的。

4、关注基金的历史业绩回报

历史业绩回报好的基金，未来也会有不错的业绩。

5、关注基金经理

如果一支基金频繁更换基金经理，一定要注意。

七、怎么买指数基金

1、购买渠道

通常有2种渠道，一种是场外，一种是场内，它们之间有什么区别呢，请看下图：

注：新手建议场外购买，等熟悉了，再到场内购买。

2、拿多少钱开启定投

1)、傻瓜式规划 — 丢了也不心疼的钱，用来买指数基金

由于指数基金短期内波动很大，更适合用长期不用的钱来投资，为什么这么说呢？

一方面较小的投入，让你开始投资不会有负担，可以尽早开始实践，享受复利；

另一方面，这样的金额就像是试验区，让你能真正感受到涨涨跌跌到底是怎样的状态。等你能够更好地“训服”自己的投资心理状态，再慢慢加码也更适合大部分人。

2)、参考水池法做3步规划 — 用剩下的闲钱投资指数基金

第一步：减去日常的必要开支

日常的开销很频繁，如果你把这笔钱都投入到基金中，万一亏了，你可能连生活费没有着落这就非常得不偿失了。

一般来，我推荐你可以回顾过去6个月，你的银行卡或是电子支付账单，取一个平均数，大致算出来每月的平均花销。

在每月发工资后,优先在类似余额宝这样的货币基金中，存上这笔钱，保证日常的生活需求能够得到满足。

第二步:减去必要的应急资金

给自己预留一笔应急资金。比如存上足以应付3~6个月生活开支的钱，来应对不时之需；以及为家人配置好保险保障,来转移某些极端的意外、疾病风险等等。

可别小看这笔钱的作用。如果我们把家庭的财务增长比作一辆高速行驶的汽车，那么保险和应急资金,就是我们在出发前必须要绑定的安全带。

不知道你有没有留意到,时不时地，我们身边总会看到一些家庭因为疾病、意外，导致要花掉大笔的治疗费用。

这样的重大风险，不仅会打乱你的投资计划,甚至可能会危机到整个家庭的财务安全。所以，在事前做好重大风险的防范措施,还是非常有必要的。

第三步:减去短期的目标开支

最近2~3年可能会用到钱的地方。比如说，你可以思考一下：未来2、3年有没有买房、买车的大额支出计划；有没有留学深造、出国旅行的打算。

八、怎么设置定投计划

经过上面的步骤，相信你一定可以拿出合理的钱来开启定投之旅啦，那么又有一个问题了，我是该以每日、每周、每双周来定投呢还是以每月来定投呢？

其实都差不多的。根据过去的历史数据回测，长期看，按月投和按周投的效果差距非常小，几乎是一样的。只是按周投的时候，我们短期的收益率曲线看起来会平滑一些。所以读者在具体选择定投频率的时候，根据自己的需求来选择就好了。

九、怎么设置止盈点和回撤点，保证收益最大化

投资指基金，想要赚到钱，有铁一般的投资纪律是极其重要的，同样，设置盈利点和最大回撤点，也是如此，同时它具备以下3个优点：

1、早日落袋为安，避免收益最后变成“竹篮打水一场空”；

2、养成良好的投资习惯，不贪心，赚到自己能力范围内该赚的钱；

3、卖出后，能再次挑到不错的低估值基金，开启新一轮的定投；

十、如何聪明地卖出指数基金

以下提供3种基金操作方法，帮助你更好的做卖出决策。

1、卖出方法一：大妈法则

当全民狂欢，菜市场大妈都在讨论股票的时候，离死不远了，这个时候一定要尽早考虑卖出，落袋为空，卖出后，也不要太在乎后面的收益，如上所说，养成良好的投资纪律至关重要，我们只赚自己能力范围内的钱。

2、最大止盈点和最大回撤点

当投资的指数基金收益率达到我们预设的止盈点后（比如：我的止盈点是25%），就可以考虑卖出了，当然如果你觉得市场行情好，可以再继续持有一段时间；

同时，如果在继续持有的这段时间内，收益下跌，那么最大回撤点就起作用了，我一般设置最大回撤3%-5%，如果回撤这么多，一定要卖出。

3、微笑曲线法则

你可以多看一下下面这张“基金定投微笑曲线”的趋势，多看几次就会掌握了。

4、指数基金估值法

以且慢估值为例：

绿色区域：可以开启定投或加大定投力度；

黄色区域：可以停止定投或止减少定投；

红区区域：可以分批卖出

如下图所示：

且慢估值

当你的指数基金估值已经在红色区域了，那么你就可以分批卖出，落袋为安了，在卖出的时候不是一次性全部卖出，而是分批卖出，比如：

按照30%、30%、40%的方法卖出，以避免因为一次性卖出后，后面还有上涨空间，错失获利更高收益的机会；

以上来自 @子逸指数基金定投，别忘了动动小手关注我噢，一个有温度有趣有料的指数基金定投达人。

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