l  金领的收入与支出特点

l  适合金领的财富配置方式

一、金领的收入与支出特点

1、金领的定义

年收入大于100万人民币

家庭可投资金融资产大于500万

2、金领财富管理需求迫切且特点鲜明，需要专业理财师帮助规划。

金领阶层的支出特点。金领阶层是消费升级的主要购买力之一。同时，出于个人形象塑造和社交圈维护的需求，往往会主动或者被动的对奢侈品进行数额较大的支出。追求品质的消费习惯不光是在日常生活领域，同样存在在医疗、子女教育、养老等多个领域。

基于金领人士的特点，我们应如何进行财富规划呢？

二、适合金领的财富配置方式

1、根据财富目标，构建独立的资产组合

金领人士虽然“富裕”，但毕竟总资产规模有限，尚不能随心所欲的支配。所以金领人士财富规划最重要的一点：基于明确的目标。

金领人士第一层目标，也是最基本的财富管理目标：保障家人目前高品质的生活水平。我们建议构建一个独立的，具有防御性功能的资产组合。

防御性资产组合我们建议注重保险的配置，建议最低的保额应覆盖家庭房贷余额和个人年收入5-10倍。简单的可以总结为双十原则，即保费支出占家庭收入的10%，保险金额达到家庭收入的10倍。

同时要记得遵循三原则。

另外一类比较重要的防御性资产是生活准备金，我的建议是预留3-6个月的生活费用，以应对突发风险，可以投资流动性较强的宝宝类产品获取高于银行活期存款的收益。

金领人士第二个财富管理目标是财富的保值。通货膨胀也会侵蚀掉我们的现有财富，当社会整体财富水平在大大增长的时候，要保证我们的个人财富水平同步增长，就需要构建市场性的资产组合，目的是获得市场平均收益。根据近期的M2数据和对大唐财富2018年宏观经济的展望，我们认为8%是一个比较恰当的指标。

金领人士财富规划的第三个目标：实现财富等级的跃升。对于财富等级跃升这一目标，我们建议构建进攻性资产组合。

股票投资、定增投资比较常见，另类投资需要专业领域的技能，创业的需求因人而异。这里我们重点讲一下股权投资。

这三种方式中，单一项目投资需要资金量较大和项目资源。单一股权基金投资需要选好股权基金管理人。通过收益和风险的对比，股权母基金投资，即PE　FOF能够在风险相对较低的情况下获得相对较高的收益。

很多人觉得财富等级跃升难以企及，因为他们认为实现这个目标，需要投入大量的资金和承担极高的风险。这其实这个认识存在一定的误区。接下来我们通过一个案例的演示来看一下同样300万本金，15年投资，年化收益分别是8%和15%的两种复利投资的结果。

大家可能觉得每年15%的收益很难获得，实际上，投资是一门专业，建议大家多咨询专业人士，我们可以通过对宏观经济预判，选择合适的进攻性资产类别和产品，考虑到分散投资和长期持有的平滑收益效果，15%的收益是合理且现实的。

2、三个资产组合的配置方法

首先，我们来看配置顺序。

接下来，我们来看配置比例。对于金领这类高净值人士，并不存在一个普遍适用的配置比例或公式。

原因之一，高净值客户的家庭财富，往往是大大高于其生活要求的。

原因之二，金领人士的普遍痛点在于他们渴望打破财富的阶层天花板。实现财富等级的跃升。从波士顿咨询报告数据看，企业高管与专业人士的风险偏好较高，也可以很好的反映出这一特点。

所以，我个人的配置建议是，金领人士采取哑铃型的配置比例。防御性资产与进攻性资产占到的份额较大，市场性资产所占比例相对较少。