老张说，他再也不想这样买基金了(8)

文/柯临

这是「小白的互联网金融理财」系列第8篇文章

一、 曾经的首选

2011年，我开始基金定投。和周围人一样选择了公司附近的银行网点，这一定投就4年。

当时去银行代销网点算是大部分“基友们”的首选：一是，当时银行在移动APP上远没现在发达，说白了可能连APP都没有，就连去网上银行上设置基金定投也并不普遍；二来，银行在那时人们的金钱生活中，出现的场景几率挺高，存在感杠杠的。

银行代理发售的都是基金公司的开放式公募基金，由基金公司委托各个银行等机构发售或者托管的。去银行基金定投，在人们概念中算是传统的另存整取的理财方式，每月自从从绑定的银行上扣款倒也方便。

但银行柜台买基有一个很明显的弊端：手续费。通常手续费是1.5%，这钱不是银行收取的，而是基金公司（银行是向基金公司收取基金托管费）。而这些钱看似不多，对于长期定投的基友们而言也是一笔不小的支出。

举个例子。

你每月定投1000元，定投通常需要持有3年以上方能展示其魅力。这3年你买基共计投入了36000元，手续费就被扣了540元，而定投时所买基金通常不止一只。若你在一年以内赎回，则还需支付0.5%赎回费率（股票型和混合型基金赎回费率0.5%，债券基金为0.3%）。

尤其对于喜欢一次性买入卖出的基友们而言，进进出出的摩擦成本细思烧钱。

即便后来在银行网银购买部分基金有申购0.6-0.8%的优惠，但相比后续出现的新选择们依然欠缺诱惑力。

还有一个去银行买基很受伤的点：新基推销。

同学老张09年去银行买基（不像现在，用APP几下就完事了），禁不住客户经理软磨硬泡：“我们银行很多同事都买了这2只新金，刚才有个阿姨直接买了10万呢！”糊里糊涂一次性买了5万的新基。

可能也是老张运气太背，此后该基一路飘绿，损失至1万多时，被老张含泪赎回（不知道那位买10万的阿姨后来怎么样了……）。

二、 几种买基金的渠道

比较传统的是基金公司直销，以及证券公司代销。这两者也有明显让人提不起兴趣的地方：前者只能买到同基金公司旗下的产品，虽然直销的申购费用低，可选择上稍一抬手就碰到天花板。后者，证券平台上虽然品种齐全，可以通过网上或电话买到大部分基金，但申购费的优惠依然有限。

相比而言，第三方基金平台更亲切几分。简单介绍几个。

蚂蚁聚宝APP从2015年推出以来，就很吸引人们眼球。尤其是其中的基金定投功能，对接余额宝，简单设置后就可定期自动扣款。

亮点包括：申购费相对低，基本0.15%（相当于打1折），而且每天10元的“轻定投”策略， 适合小额、没经验、没时间，又想获得比余额宝更高收益的普通长期型投资者。对接产品为平台精选的债券基金。

另外一个很受大家喜欢的基金定投平台是天天基金，算是基金超市型的老牌战斗机了。基金产品种类很齐全，业内的头部阵营，申购费也是打一折。定投要求的最低金额通常100元起。

此外，也有不少带有新亮点适合基金定投的平台。

比如智能定投平台，形式以“基金打包”和“均线策略”为主。这个我等会儿具体说。

比如，一站式社交金融平台“投投金融”，除了传统基金定投外，还提供了体验金炒基和不定期的基金申购优惠券。同时达人社交模式帮助用户获取更多理财知识和个性化理财策略。

其他第三方基金购买平台还有互联网金融平台，如京东金融、陆金所、微众银行等，看各自喜好选择啦。

三、未来哪些基金产品更适合普通人？

1、一揽子化

这几年“FOF”频繁出现在人们眼前。它是Fund of Funds(基金中的基金)的简称，是指专门投资于其他基金的基金，通过持有基金而间接投资于各种类型的金融资产，其本质就是多元化资产。

简单来说：不仅不要把鸡蛋放在一个篮子里，这篮子还得放在不同的地方。

大部分基金投资者是不具备专业分析能力的普通人，即便知道做基金配置，从几千只基金从挑选也无疑是大海捞针。因此“广撒网，多布线”不失为一个面向小白的好选择。当然关键还得看组合的实际收益率。

以此为支点，也衍生出了下面要提到的“类FOF”智能定投。

2、智能化

智能定投主要包含了刚才聊到的个性化定制基金组合，同时也包含了以阿里蚂蚁家的慧定投为代表的“定时不定额”均线策略。

基金组合式，根据你的风险测试，推荐给你对应的荤素搭配的组合基金。组合本身会根据市场动态对基金持有比例做调整。

此类智能定投如理财魔方、蛋卷定投、阿牛定投等，以及招行摩羯定投等等（顺便说下，若摩羯的起投门槛和手续费能亲切些，会更讨人喜欢哒）。

均线定投式，简单来说就是“高位少买，低位多买”。我目前有一只基金采用慧定投，从这几个月看来，表现有些乏善可陈（收益上有时还不如傻瓜式的定时定额-_-）。不过由于时间较短，因此暂时不下定论，毕竟理论上是长期见效。

其他智能化的形式，还有如富国基金目标赢。顾名思义，设置止赢点后就坐等到点落袋为安。不过基金公司下的组合啊平台啊，基本都只局限于自家产品。

且行且观，智能化路线都是站在大众（尤其是超级小白）“躺着赚钱”的懒人出发点。

好啦，基金定投是一种很适合工薪族的低痛理财法。希望以上内容能让你的圈地养基之路，如虎添翼雪中送炭添砖加瓦锦上添花……嗯，下期再见，呗呗~

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