导读：我们应该怎么面对“养老”以及怎么正确理解“养老保险”
近期，英国发生了一桩新闻，可以说是引起了全民公愤：
据英国《每日电讯报》11日报道，英国政府正考虑引入一项新税，让40岁以上的中年人和65岁以上的老年人(65岁为英国退休年龄)按一定比例缴税，为自己老年护理服务“买单”，这场“年龄税”计划立即引起英国网民的广泛声讨。
为什么英国政府会考虑开始征收“年龄税”了？说到底就是政府主导的养老金制度顶不住了。
精算君想，大部分保乎笔记的读者都应该很年轻，养老问题似乎离开我们很遥远。过去，精算君也是这么认为的。但自从有了娃以后，猛然就发现，原来过不了多久，孩子就会长大、就要离家，到时候我也真的是老了。
所以，今天精算君想跟大家认真聊聊养老这件事！
一、为了体面养老，要存多少钱？
要说清楚“养老”这件事，有几个基本的观点要搞明白：
✔ 退休收入来源：老了靠什么养自己？
✔ 退休后的风险：病不死、残不死、老不死，可能分分钟都在医院“送”钱！
✔ 如果收入不能匹配风险带来的支出，养老就会出问题。
那么我们究竟要准备多少钱才能体面地退休养老？
为了算清楚这笔账，我们就需要搞清楚：退休后我们会在哪些地方花钱：
✔ 衣食住行：生存刚需
✔ 爱好娱乐：辛苦一辈子后的最佳奖励
✔ 医疗开支：通过各类保障型产品来解决
所以，为了做好养老准备，首先必须明白为了满足“吃喝拉撒出行”，到底要花多少钱。
拿精算君自己来说，35岁男性，目前每年6万的基本生活开支，假设按3%的通胀水平推算，到65岁退休时候，大概需要每年14.56万（相当于每月1.2万），基本能维持较为体面的退休生活。而医疗费用开支，则通过其他保障型保险解决。
如果精算君还希望活到99岁，做个人精！到了人精的年龄，大概就要花掉895万元（假设每年的养老开支仍然按照3%的通胀率在增加）！
为了应付这笔庞大的开支，在精算君65岁的时候，我要预先为自己准备好502.88万的本金，并按照跟通胀率同样的收益率（3%）继续做储蓄增值。
这样的话，在精算君到达99岁人精年龄的时候，这笔本金能正好全部花完（变成0），应对上面895万的养老开支。
养老年金计算表
算到这里，精算君心里也挺慌的，65岁至少要有500万，才能体面地退休！
如果从现在35岁开始做养老储备，按照平均每年5%的年化收益率做组合投资，为了在65岁时存够500万，精算君在65岁前、每年要存下7.56万。
如果偷懒，延后到45岁才开始做养老储备，每年大概要存下15.2万（2倍）。如果延后到55岁才醒悟，那么每年大概要存下39.98万（5倍）。
不同年龄段每年需要的养老储蓄金是多少？
但在实际生活中，要存下500万，一点都不容易。
每月工资到手，扣除房租、日常交际、交通出行、购物、养宠物等乱七八糟的费用后，你还能存下多少钱？结婚后，还有大额房贷、车贷、孩子抚养教育等支出。
为了不让我们的退休美梦变噩梦，及早做好退休规划，确实很有必要。
二、养老靠规划而不是单纯投资
养老靠什么？当然靠规划，靠理财，而不能盲目地追求高风险和高收益。
为什么这么说呢？
其实通过上面的测算过程，精算君想大家都应该能理解，养老规划，必须要有一个明确的、长期的财务目标，特别是现金流的规划。
如果缺少了这些长期规划，我们谈养老，就很容易陷入盲目的投资陷阱，一味以短期投资收益最大化为目标，而不是长期稳健的现金流。
而且，养老是必须刚性兑付的目标，所以，我们在选择底层资产的时候，精算君会建议选择中性偏保守，或者确定性更强的产品。
现实生活中，能作为养老规划底层资产大概有哪些呢？
✔ 国家养老金：即便替代率下降，但仍然是最靠谱的。
✔ 企业年金：可以很靠谱但非常讲靠运气，因为能碰上能提供靠谱企业年金的公司并且在里面工作到退休，目前挺难的。
✔ 自己养老储蓄：靠谱，在自己掌握下做长期规划，建议可偏向于基金、债券、房租、（真）养老保险等中低风险产品。
✔ 继承遗产：可以很靠谱但非常讲靠运气，最符合条件的是，一二线城市土著的独生子女后代。
在上述可供选择的“底层资产”里，精算君想跟大家重点说说“商业养老保险”。
之前，很多人包括精算君在内，都会质疑：目前市场上的各种年金保险，看着内部收益率（IRR）都不高，4%已经是比较不错的产品了。如果我们选其他产品，例如P2P，轻松都能做到2倍收益。
我们为何不能通过做这些投资，来为将来的养老做好储备呢？这么低收益的年金保险有什么存在意义呢？？
其实，解决这个问题，我们要先问问自己。
1. 这些年的股票投资，P2P投资，银行理财、基金定投，我做到了最纯粹的稳定增长吗？
如果有炒股经历的人，这些年的跌宕起伏中，勉强打个平手都难，有些人，甚至血本无归。
2. 我们当下的资产组合中，哪一部分是雷打不动地作为养老基金规划起来了呢？有没有隔三差五地被买房和买车或旅游等计划所中断？
3. 盘点手上的资产，能在退休时100%保证我们有一笔稳定、固定的现金流，供养老使用吗？
4. 在你老了没有工作能力退休后，有人每年给你一笔钱养老，你愿意吗？
现在一些颓废潦倒的人，曾经也风光无限！风光的时候，我们如果没有为将来做好打算，很可能就会有失算的一天。
所以养老需要规划，需要能匹配阶段性财务目标的资产配置，为将来养老做好一个刚性兑付的规划！这才是目的！
养老年金其实可以帮助我们做到强制储蓄的同时，还能比较好地为将来养老金提供持续刚性兑付！如果我们仅仅把它看做一个irr大约为4%的投资产品，那就没有真正理解到它的意义。
下面，精算君自己为例，展示如何利用养老年金给自己养老规划。这笔养老金主要解决的是最刚需的保底生活非，包括：吃饭、简单出行费用以及基本日用品消费开支。
在商业养老保险方面，精算君准备每年交保费10万元，一共交费10年，从65岁开始领取养老金：
✔ 65-70岁，每年领取120,000元，相当于每月10,000元；
✔ 从71岁后，每年领取106,173元，相当于每月8,845元。
而65-70岁领取更多的原因，主要是考虑刚退休的时候，身体还比较硬朗，还可以发展各种爱好、旅游计划实施，还有社交活动的运作。
总体来讲，对于第一部分测算的、从65岁到99岁一共需要花费的895万养老开支，精算君通过这款养老年金满足了至少一半的需求，而养老收入的其他缺口，就要靠国家养老保险、房租、定存利息、国债以及少量股票投资来支持了。
XXX养老年金利益演示表
说明：因为这款养老金产品仅支持60和70岁两个领取年龄，因此精算君从65岁退休开始，就通过减保方式，每年领取12万到70岁，71岁开始不再减保，而是正常领取养老金11.22万至105岁。
保乎·小结
精算君希望通过这篇文章和这个案例的分享，让大家对养老规划有一个较为初步的认识。无论你是否很自信自己的投资能力，也希望我们在理财规划中，能为将来的养老做好准备！
精算君最不希望看到读者中有一些因为没有做好基本风险的准备，突然遭遇重大变故然后拖垮一个家庭。还有那些年轻时过于自信而疏忽养老规划，导致老年生活各种潦倒的。
一个从现在就开始的长期养老规划，未雨绸缪，非常有必要。
对于商业养老保险，我们也不能一味追求所谓的收益率，这其实是一种典型的短期投资的表现，归根到底就是我们没有一个长期、清晰的退休养老规划，就容易陷入“追逐短期收益”的认知陷阱。
所以，无论你目前的支付能力如何，10万、5万、1万甚至1千也行，行动起来，才是关键。
结合你的退休目标，选择合适的底层资产，退休之前也许略微激进点，固收、股票、基金、债权都可以多元化配置一些。当然，这种专门为退休养老而设计延期年金保险，也更不应该被大家所忽略。
现在很多保险公司不但在做养老年金，还在开发养老场所，即各种“养老社区”。
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