最近，P2P出现的频率很高，让Hebert想起了上个月的一件事。有个朋友问了我一个问题：如果钱不放银行，还可以放哪里？
我先给ta推荐了三个方向，某宝、基金、股票，但都不是ta的最佳：
某宝收益太低，现在的年化率是3.3-3.5%左右；
基金周期长，且有些基金门槛较高；
股票，不太会玩，感觉容易亏。
然后，ta告诉我ta在玩一个产品（P2P的一种），只是这个公司不太出名。闻言，我让ta注意公司资质、资金安全等，这是重中之重，并推荐了一些较为出名的平台给ta，作为参考。
至此，事情告一段落，但今天想仔细的聊一聊P2P，我们到底能不能投资？
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P2P市场环境
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据不完全统计，进入7月份以来，全国新增问题平台的数量逾120家。停业清盘、高管投案、经侦介入，P2P行业正经历艰难的“自我救赎”。
平台停业清盘、机构介入引导，这是业内期待的良性退出的开始。
中国社会科学院金融研究所法与金融研究室副主任尹振涛认为，“选择合理退出是监管机构比较希望看到的，P2P的定位是信息中介，现在很多平台的价值模式难以持续，经历第一轮备案冲刺，一些平台面临合规和经营成本等压力更大，后续支撑力不足，未来可能还将面临大面积的出清”。
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P2P平台为何集中引爆
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P2P连续崩坏，大批散户的借款收不回来，网络上早已一片“哀鸿遍野”。面对如今“天雷滚滚”的行业境况，究其原因主要有以下五个方面：
宏观经济：宏观经济面临的结构性通缩，导致中小企业融资更为困难，进而传导到网贷行业，网贷行业的某些表征是显性化的，更要密切观察私募债和中小银行的变化。
平台本身：不少野蛮生长起来的平台合规性较差，经营粗放，经过几年的运转，风险逐渐积聚，进入频繁爆发的阶段。很多平台是踩在“红线”上自融、虚构标的或存在资金池的假P2P平台。
市场流动性：尽管央行今年三次定向降准，但流动性仍然偏紧，部分向平台借贷的个人或企业后续资金不足，资金链断裂。在问题平台数量持续上升时，投资人受恐慌情绪影响出让债权，收回流动性。
监管方面：监管政策逐步收紧，要求趋严，特别是备案工作延期，不确定性增加，平台合规成本提高，部分平台主动清盘退出。
投资者：随着投资者教育的深入，投资者风险意识有所提升，风险识别能力提高，风险偏好降低，开始从高风险的平台退出。
从另一层面来看，P2P连环崩坏事件，其实昭示了互联网金融市场正在走向良性发展。
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P2P行业该如何解决问题
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7月16日，银保监会召集互金行业人士针对网贷行业的风险情况进行专题研讨。会议传递出的信息显示：
一方面要通过严格监管，逐渐挤压不合规企业，释放存量风险，引导行业回归本源，营造良币驱逐劣币的市场环境；
另一方面，尽快明确监管政策。
从研讨会透露出，监管层已经意识到，明确政策方向在此轮网贷行业调整中的重要意义，以及合理处置和释放存量风险仍是当前紧要任务。
在监管释放维稳信号的同时，网贷备案也进入实质性加速阶段。据悉，从国家层面统一制定、全国执行的网贷备案验收细则，或将于7-8月间落地。
在网贷行业监管更趋严紧的背景下，监管者面临着两大挑战：
一方面是如何平稳地化解存量风险；
另一方面是如何建立长期有效的监管机制。
对此，严控、提高网贷行业准入门槛，以及划清中央与地方的监管责任的呼声最高。
一方面，要严格网贷行业准入机制。网贷行业是撮合资金供需的特殊信息中介，业务上有明显的金融属性。“凡是从事金融业务必须持牌经营”是业内的共识。多位行业研究人员表示，P2P网贷有从备案制到牌照制的趋向。
另一方面，当前需要明确中央与地方金融监管的权责归属，增强金融监管部门与其他相关部门之间的协作，形成有效的监管合力。
互联网金融具有跨地区、跨领域、跨部门的特性，要实现常态化的长效监管，必须集合众力。
央行近期明确表示，将再用1到2年时间完成互联网金融风险专项整治。作为重点整治的业态，P2P网络借贷和网络小贷领域存量风险化解清理完成时间将延长至2019年6月。
这也就是说，这场互联网金融合规监管大风暴，并不是“突击战”，而是“攻坚战”，接下来或许还会继续升级。
在监管趋严+去杠杆的大背景下，还会继续有平台在新一轮洗牌期中被淘汰，正常运营的平台数量也会呈现连续下跌趋势。未来，合规性将成为平台能否进一步存续的重要标准。
无论通过行业自身洗牌，还是通过更为严厉的监管，淘汰那些本就已经摇摇欲坠的平台的过程，也是良币驱逐劣币的过程。经历阵痛的P2P行业，目前正在进入重塑阶段。
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P2P还能不能投？
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当然可以。但投资本身就是有风险的，而且目前P2P处于重塑阶段，仍然还有平台的风险需要注意，毕竟资金安全是投资的首位。
关于平台，可以去网贷之家、网贷天眼等网站，参考各平台的数据，进行对比筛选。
投资者应怎样预防风险，评估自身风险承受能力，避免“踩雷”？
1.不抱“赌徒心态”，不碰“庞氏骗局”
一些非法平台打着“数字普惠金融”的旗号,大行“庞氏骗局”的集资诈骗之实。这些平台并不真正撮合借款人和投资者,而是通过“借新还旧”的方式,以高额返利为诱饵,甚至通过“0元购”的方式让投资者尝到甜头,最后在灯枯油尽之时“清盘跑路”。
此外,一些投资者抱着“赚了就走”的心态,明知是“庞氏骗局”却以身犯险,最终上当受骗。
2.拓展信息渠道，不迷信平台宣传
一些平台为吸引投资者,刻意将自己包装为“国资控股”或“国企领投”平台。事实上,所谓的“国资背景”并不可靠,一些宣传内容存在夸大造假成分。
3.优化资产配置，充分知晓投资风险
既然是风险资产，就务必要做好相应配置。单一平台投资比例不要超过10-20%，就算千挑万选，机关算尽，还是不幸踩到一个雷，也不会太受伤，因为其他平台的投资回报，足以弥补本金。
业内专家指出，P2P投资的实质是发生债务关系，也意味着存在还款逾期甚至是借方丧失还款能力的风险,投资者需理性谨慎投资。
如果不幸踩雷了，该怎么办？
平台暴雷，损失最大的是投资人，那么已经出事的情况下该如何应对？
第一，确定平台爆雷的原因，是真实业务逾期。自融资金链断裂，还是纯庞氏骗局玩不下去了。
第二，立即报警，寻求资金冻结保护。如果资金在存管银行、个人所投的标没有出现问题，那么有更多的机会被追回。
第三，与平台及时沟通，了解平台态度。是正在解决问题，还是刻意回避，或是已经开始转移资产甚至准备跑路。
第四，不要想着拿回全部本金，只能争取适当止损。按比例先拿回一部分钱也是可以接受的，比如打折出让债权等，有时候为了想拿回全部本金，反而错过了“割肉”的最佳时机，导致最后一分钱都拿不到。
「End」
Hebert有话说：每种投资都有风险，而知一想做的，是提升投资者的认知，学会科学理财。如果喜欢，可以分享一下文章，或点击底部广告，给我们加鸡腿
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